Financière Thémis – dont les actionnaires sont le Conseil supérieur du Notariat (CSN) et le Groupe Burrus – et Axa France ont conclu la semaine dernière  un accord formalisant l’entrée en négociations exclusives avec La France Mutualiste et le groupe Malakoff Humanis, en vue de l’acquisition par ces derniers de 85 % du capital de la SAS UNOFI (« UNOFI »).  

L’accord signé  prévoit qu’en cas de réalisation de la transaction, le groupe Malakoff Humanis détiendrait 85 % du capital d’UNOFI (*)  : 51% pour La France Mutualiste et 34% pour la Holding Malakoff Humanis.

Le CSN conserverait, via la Financière Thémis, dont il demeurerait l’unique actionnaire, une participation de 15% au capital d’UNOFI, garantissant ainsi la continuité du lien stratégique fort entre la profession notariale et l’outil patrimonial historique qu’est UNOFI.

L’opération envisagée intervient à l’issue d’un processus ouvert qui a permis au Conseil supérieur du Notariat (CSN) de sélectionner le groupe Malakoff Humanis sur la base de plusieurs critères :

• La solidité du Groupe pour accompagner financièrement la croissance d’UNOFI dans la durée ;
• L’adhésion à des valeurs communes et à une gouvernance respectueuse de l’autonomie d’UNOFI ;
• Le savoir-faire du groupe en matière de satisfaction client, de digitalisation et d’IT.

Dans le cadre de cette transaction, Financière Thémis et Malakoff Humanis concluraient un accord de long terme afin que Malakoff Humanis s’engage à préserver l’originalité du modèle d’UNOFI, notamment la pérennité de la relation privilégiée d’UNOFI avec les clients des offices notariaux, ainsi que la continuité opérationnelle de ses implantations-clés.

Dans le communiqué publié en fin de semaine dernière, le groupe Malakoff Humanis précise  sa volonté :

• De maintenir le siège administratif d’UNOFI à Brive-la-Gaillarde et sa présence en région afin de conserver le lien de proximité avec la clientèle du groupe ;
• De préserver les équipes et les savoir-faire qui font la force d’UNOFI ;
• D’accompagner son développement dans le respect de son histoire et de ses partenaires.
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Il souligne que:

- la transaction permettrait à UNOFI de s’adosser à un groupe paritaire et mutualiste de premier plan, en plein développement, offrant à ses collaborateurs et clients de nouvelles perspectives d’avenir, tout en garantissant la stabilité de son positionnement.

- cette prise de participation accélèrerait l’ambition stratégique du groupe paritaire et mutualiste Malakoff Humanis sur le marché de l’épargne.

A l’horizon 2026, cela pourrait se traduire  par un chiffre d’affaires en épargne de 2 milliards d’euros, vs 220 millions d’euros en 2023 pour le groupe Malakoff Humanis.

L’opération reste soumise au processus légal d’information et de consultation des instances représentatives du personnel d’UNOFI.

Par ailleurs, la réalisation de la transaction est  soumise à l’obtention d’autorisations réglementaires et de concurrence usuelles en vue d’une finalisation au second semestre 2025.

(*) Société fondée en 1988, UNOFI propose une large gamme de solutions et de services d’assurance vie, avec plus de 10,7 milliards d’euros d’encours et un résultat d’exploitation de   60 millions d’euros, ainsi qu’un ratio Solvabilité II de 268% en 2024.